Theo phương án hiện tại, khoản vay ban đầu tối đa 5 triệu USD, sau đó bên cho vay có thể nâng quy mô tài trợ nhưng tổng cam kết không vượt 15 triệu USD. Nguồn tiền được F88 dự kiến dùng để mở rộng hoạt động, danh mục cho vay, tái cấp vốn một số khoản nợ nước ngoài, thanh toán nghĩa vụ ngắn hạn và phục vụ kinh doanh.
Đáng chú ý, khoản vay có lãi suất cố định 10,25%/năm. Nếu chậm thanh toán hoặc xảy ra một số trường hợp vi phạm, mức lãi áp dụng có thể bị cộng thêm 2 điểm %/năm.
Khoản vay được chia thành 2 giai đoạn: phần ngắn hạn dự kiến giải ngân trong tháng 9/2026, kỳ hạn 6 tháng. Sau khi hoàn trả đầy đủ và đáp ứng yêu cầu phê duyệt của Ngân hàng Nhà nước, F88 có thể tiếp tục vay dài hạn với thời hạn 30 tháng.
🔍 Điều kiện bảo đảm cũng khá chặt: F88 phải chuyển giao quyền đối với một phần danh mục khoản phải thu có giá trị luôn tương đương 125% dư nợ. Hiểu đơn giản, cứ 100 USD tiền vay phải có khoảng 125 USD khoản phải thu làm tài sản bảo đảm.
Ngoài ra, F88 Investment sẽ cung cấp bảo lãnh doanh nghiệp toàn diện cho các nghĩa vụ thanh toán của bên vay.
Bên cho vay còn đặt ra hàng loạt “hàng rào” tài chính: tỷ lệ PAR30 phải dưới 7%, thậm chí có thể bị siết xuống dưới 6% nếu chất lượng tài sản suy giảm; tỷ lệ nợ/vốn chủ sở hữu không được vượt 5 lần; trạng thái ngoại tệ chưa phòng ngừa rủi ro phải nằm trong biên độ ±15% vốn chủ sở hữu.
F88 cũng phải cung cấp dữ liệu danh mục khoản phải thu bảo đảm hàng tuần, đồng thời báo cáo định kỳ hàng tháng về tình hình tài chính và việc tuân thủ các cam kết.
👉 Như vậy, dù hạn mức vốn ngoại có thể đạt 15 triệu USD, khoản vay đi kèm lãi suất 10,25%/năm, tài sản bảo đảm vượt dư nợ 25% và hàng loạt điều kiện kiểm soát chất lượng danh mục cho vay.
